<<
>>

Политика обязательного резервирования

Наиболее распространенным инструментом воздействия на де­нежную массу коммерческих банков выступает политика обязатель­ного резервирования, т.е. наличия в банке минимальных обязатель­ных резервов. Под минимальными обязательными резервами пони­мается часть привлеченных денежных средств, перечисляемая (хра­нимая) в центральном банке.

Норму такого отчисления регулирует сам центральный банк, что и дает ему возможность влиять на сум­му предоставляемых кредитов.

В условиях развития безналичного оборота денежная масса име­ет возможность мультиплицироваться, т.е. увеличиваться или со­кращаться в определенных размерах. Величина такого мультиплика­тора определяется как 1 /г, где г — норма обязательных резервов.

Решение типовых задач

Задача 1. Коммерческий банк привлек депозиты на сумму 100 трлн руб. в безналичной форме. При условии, что норма обязатель­ных резервов равна 0, он может представить в экономику кредиты на сумму 100 трлн руб., что одновременно увеличит денежную мас­су, а в соответствии с формулой количества денег в обращении и при прочих равных — объем ВНП. Если учесть, что все выданные средства пойдут в банки, которые также выдадут соответствующие кредиты, то общий объем денежной массы увеличится на неопреде­ляемую величину. Как в этих условиях действует центральный банк?

Решение. Для такого ограничения и контроля центральный банк вводит норму обязательных резервов, например в сумме 20%. В этом случае первый наш банк сможет выдать кредитов уже не 100 тыс., а только 80 тыс., что уже уменьшает темпы увеличения ВНП. Если же учесть, что в экономической деятельности участвует не один банк, а множество, то возникает процесс мультипликации. Второй банк, получив денежные средства, представляет 20% в центральный банк, и у него остается сумма меньшая, чем ранее. Следующий банк получает, таким образом, меньше, а отдает еще меньше. И в результате денежная масса увеличится лишь в 5 раз, т.е. она соста­вит 500 трлн руб.

Таким образом, увеличивая или уменьшая норму обязательных резервов, центральный банк может регулировать объем денежной массы в стране, изменяя его в ту или иную сторону, причем в точно определяемых размерах.

Задача 2. Объем денежной массы в стране составил на конец года 202 млрд руб. В начале года центральный банк произвел эмис­сию в размере 3 млрд руб. и установил норму обязательных резер­вов 10%. Каков объем денежной массы в стране?

Решение. Поскольку эмиссия происходит путем кредитования коммерческих банков, то вся выпущенная сумма в размере 3 млрд руб. осела на счетах в коммерческих банках. Но при условии, что безналичные деньги имеют способность к мультипликативному расширению, общая сумма денежных средств, представленная на денежном рынке коммерческими банками, будет составлять: 3 млрд руб. х 1/0,1 = 30 млрд руб.

Таким образом, денежная масса увеличилась на 30 млрд руб. и составила 232 млрд руб. (202 + 30).

Задачи для самостоятельного решения

Задача 1. Экономика находится в условиях экономического бу­ма. Денежная масса в обращении составляет 500 тыс. долл. Норма обязательных резервов 10%. Что должен сделать центральный банк, чтобы предотвратить надвигающийся кризис?

Задача 2. Пусть общая сумма вкладов в коммерческий банк со­ставляет 100 тыс., общая сумма резервов — 37 тыс. руб., а норма обязательных резервов — 10%. Ссуды какого размера могут выдать этот банк и вся банковская система в целом?

Задача 3. Пусть норма обязательных резервов равна 20%, бес­срочные чековые вклады в банк составляют 300 тыс. руб., наличные деньги — 15 тыс. руб., резервные отчисления — 75 тыс. руб. Каковы избыточные резервы банка?

Задача 4. Предположим, что в банк, у которого нет избыточных резервов, приходит вкладчик и приносит 600 долл, наличными. Банк добавляет эти деньги к своим резервным отчислениям в центральный банк. После этого банк выдает ссуду в размере 300 долл. Как изменится предложение денег?

Задача 5. Лишь один банк в системе коммерческих банков имел избыточные резервы на сумму 100 тыс. Это позволило ему выдать ссуду, причем в максимально возможном размере. Заемщик полу­чил половину этой ссуды в форме открытия текущего счета, а вто­рую половину — в виде наличных денег, которые банк с этой це­лью взял из центрального банка. Если известно, что норма резерв­ных отчислений составляла 20% и полученные наличные деньги не вернулись обратно в банк, то каков рост предложения денег?

Задача 6. Объем номинального ВНП в стране составляет 4000 млрд долл., скорость обращения денег равна 4, а денежный мультиплика­тор равен 0,16. Какой необходим объем денежных средств?

Задача 7. Как увеличение денежной массы на 4 млрд долл, из­менит предложение денег, если норма обязательных резервов равна 0,10, норма внутренних резервов составляет 0,15, а объем депозитов превышает объем наличности в 2 раза?

<< | >>
Источник: Жуков, Е.Ф., ред.. Деньги. Кредит. Банки. Ценные бумаги.. 2008

Еще по теме Политика обязательного резервирования:

  1. Обязательная литература
  2. Обязательная литература
  3. Битва по поводу обязательных отчислений
  4. 21.1. Виды обязательного страхования при ипотечном кредитовании
  5. Статья 4. Состав и размер денежных обязательств и обязательных платежей
  6. Анализ осуществления заемщиком обязательных платежей по жилью
  7. 3.3 "Обязательное государство" против "правового государства"
  8. ПОЛИТИКО-ПРАВОВОЕ ИЗМЕРЕНИЕ МЕЖДУНАРОДНЫХ ОТНОШЕНИЙ И МИРОВОЙ ПОЛИТИКИ
  9. ОПРЕДЕЛЕНИЕ ПОЛИТИКИ КАК СОЦИАЛЬНОЙ РЕАЛЬНОСТИ. СУБЪЕКТЫ ПОЛИТИКИ
  10. Понятие и критерии мировой политики. Взаимосвязь внутренней и внешней политики
  11. ОБЩАЯ ВНЕШНЯЯ ПОЛИТИКА, ПОЛИТИКА БЕЗОПАСНОСТИ И ОБОРОНЫ
  12. Субъекты политики. Политика и другие общественные явления
  13. ПОЛИТИКА И МОРАЛЬ. НАСИЛИЕ И НЕНАСИЛИЕ В ПОЛИТИКЕ
  14. Общая внешняя политика и политика безопасности
  15. Иммиграционная политика и политика убежища